“你知道200萬人民幣要數多久嗎？要兩個多小時。”張成倫(化名)笑瞇瞇地說。作為台資上海公司的CFO，今年張成倫幾次為了公司在大陸的投資，通過兩岸地下金融通道把台灣的資金“挪”到上海，其間難免要經歷數錢的“苦力活”。

　　根據台灣金融部門近期公佈的最新資料顯示，兩岸金融業務往來金額迅速成長，今年1到5月總額已達420億美元，平均每月金額比去年增加近40%。相關人士推算，今年全年兩岸金融業務往來有機會首度突破1000億美元大關。

　　相關文章：海峽兩岸之間的資金流動
　　　　　　　500億台幣料流入大陸 臺當局擬研兩岸貨幣清算模式
　　　　　　　福建：兩岸地下錢莊的資金通道

　　然而，在這個鉅額數字之外，還有數額驚人的資金，通過“兩岸地下金融通道”迅速遊走著。

　　地下通道的匯兌秘密

　　“很方便的。”9月3日，張成倫向記者詳細描述了通過地下錢莊往台灣匯款的過程。第一步是將現鈔提出來，現金不會有交易痕跡，這一步比較難，通常要跟開戶銀行關係比較好，或者通過其他手段套出現金。第二步，如果金額不大，約一個地方讓對方點數現鈔；如果金額比較大，就到對方個人賬戶的開戶行，不能存到公司賬戶，公司賬戶進去以後錢就很難出來了，讓銀行職員點數，存到對方賬戶，並拿到相應的證明，“然後台灣那邊就把相當的台幣打到我在台灣的賬戶。一般來說，隔一兩天就可以到賬。台灣往這邊匯過來，管制沒這麼嚴，要更方便一些，把錢交給地下錢莊時存現金或轉賬都可以。”

　　出於安全的考慮，百萬元人民幣以上的匯款，匯出方一般分幾筆或通過幾家地下錢莊操作。記者了解到的一筆6月份匯往台灣的500萬元人民幣，就是對半拆成兩筆通過同一家地下錢莊分兩天匯往台北。

　　據知情人士透露，通過這些地下錢莊在兩岸之間的匯兌相當於購匯的過程。以最近的行情看，“新台幣”與人民幣的匯兌比例在4.0到4.05之間，地下錢莊通常選擇有利於自己的比例，例如臺商匯往台灣，以1：4.0結算；而台灣匯往大陸，則按1：4.05結算。一般地下錢莊可以賺取4-5個百分點，也就是說交易的利潤率在1%左右。

　　相對於正規途徑，地下錢莊在操作過程中具有明顯的優勢。由於“新台幣”與人民幣直接結匯困難，通過正常通道，臺商往往要經歷“‘新台幣’—美元—人民幣”兩次匯兌，與走地下通道相比，匯兌過程中要損失好幾個百分點。另外，通過地下錢莊匯兌的速度更快，比合法通道一般快三四天。

　　上述知情人士說，上海規模較大的經營兩岸地下金融業務的業者已發展到十幾家，推廣往往通過朋友間的人際相傳，交易雙方以老客戶為主，每天的業務額少則一兩百萬人民幣，多可達到四五百萬人民幣。以該十幾家業者佔市場份額80%，每年260個工作日推算，單單上海每年通過地下金融通道的兩岸資金往來就有近百億人民幣。

　　在接受記者詢問時，一位專家不願估計全國或各地區通過兩岸地下金融通道流動的資金數額，但他表示，“一個地區跟台灣之間有多少資金通過地下金融通道流動，跟本地區臺商投資金額大小呈正相關關係”。據台灣“經濟部”投資審議委員會有關數據顯示，包含上海在內的全國其他地區只佔臺商對大陸投資比例的3%左右，而江蘇、廣東才是大頭，今年1-4月兩者分別佔55.57%和17.94%。

　　“在江蘇、廣東、上海這些地方，太容易了，你打個電話就會有人幫你辦理。”有台資銀行代表處人士告訴記者，“這些錢莊一般在台北、上海、香港都有設點，資金來往很方便。”

　　該人士介紹說，對這些投資行為的監管本都有章可循，但實際上一些營業機構操作上時松時緊。“很多信託公司不審核臺商資金來源的合法性，也不區分經營性資金還是非經營性資金。只要你證明是自有資金，在自己的賬戶上。這些都是違背外管局的規定的。”

　　地下交易規避投資審批障礙

　　據台灣一家金融機構北京代表處首席代表鐘敏敏介紹，正常渠道下，如果臺商為了在大陸設立企業需要匯入資金，首先需要投資項目通過外資委或者發改委批准，然後去外匯管理局報備，再到銀行開一個資本賬戶。具體的資金流動上，雖然台灣可以直接匯到大陸，但資金在台灣、大陸銀行之間的流動上因為缺乏通匯關係，一般都經過第三地(比較多的是美國)。

　　而臺商在大陸的獲利如果需要匯往台灣則分為兩種情況：通過實體經營獲得的營業利得是報備制，在完稅後經過審計與董事會決議就可以通過銀行匯出去，需要的憑據是審計報告——證明利潤是經過審計沒有做假、董事會決議錄以及完稅證明；如果是通過QFII或其他純投資性的獲益輸出則屬於批准制，要有原投資的批准函，然後到外管局申請批准。

　　有台資銀行人士告訴記者，臺商利得輸出很少是第二種的，“如果是第二種也是通過地下管道，一般不敢去審批。”

　　一些臺商告訴記者，這幾年大陸投資機會不錯，他們的錢往往根據回報率高低選擇投資項目：前兩年進出大陸股市的錢不少，這兩年則比較多傾向於投資房地產，但最大的擔心還是資金進出大陸的管道。

　　但通過地下錢莊，“風險太大了。通過銀行有憑有據的，你無須擔心；而通過地下錢莊，你怎麼知道哪天他接了你的錢不會跑了？”彰化銀行昆山代表處的一位負責人如是說。

　　除了行動隱蔽，地下錢莊多重設置銀行賬戶也給偵查帶來難度。據了解，去年12月查獲的陳水源一案，台灣方面開立的銀行賬戶就有華僑銀行、台北市第五信用合作社等19個，大陸方面亦有多個銀行賬戶。而陳7年間經辦的客戶超過2000名，通匯資金87億“新台幣”。

　　“提心吊膽的交易”

　　熟悉外匯管理的人士告訴記者，通過地下通道流入的資金，最大動因是規避投資審批障礙：大陸方面，除了外商投資企業許可外，其他監管與約束措施還散見於有關結匯、經營性與非經營性資產區分管理等相關的部門規章、規定或通知；台灣方面，對大陸投資項目則需要經過台灣“經濟部”投資審議委員會審批以及金額不得超過投資主體企業凈資產40%。

　　從統計數據的巨大缺口，可以發現兩岸資金的巨大潛流。台灣“經濟部”投資審議委員會今年3月的數據顯示，台灣“經濟部”和中國商務部統計的臺商赴大陸投資分別為554件、961件，金額分別為12.92億美元、22.92億美元。這意味著，接近一半的投資在台灣“經濟部”控制之外。

　　資金從大陸通過地下通道流回台灣則分為個人與企業兩種情況。據知情人士透露，個人方面主要是一些台資企業派駐大陸的管理人員，將收入的部分節余匯往老家；而企業方面，為了規避稅收，一些臺商為了用足“兩免三減半”等各地為吸引臺商投資推出的優惠政策，賬面上往往不贏利，實際的贏利部分就只能通過地下金融通道回到台灣。

　　中國社會科學院台灣研究所經濟室研究員王健民認為，目前有關部門對兩岸資金流動的監管仍有不足。他近期在北京市海澱區做過一個調查，一些台灣資金通過港資或其他身份到大陸註冊公司，其中還有一些利潤出去以後輾轉經第三地再回到大陸投資的情況，“現在官方公佈的境外金融中心成為第二大投資來源，其中不乏有大量資金來自台灣。”王健民不太擔心通過地下通道的資金流入，“流入更多對我們是好事，比較需要擔憂的是流出，而且其中部分難說跟非法交易沒有關係。”

　　與王健民觀點略為不同，元富證券(香港)有限公司上海代表處投資銀行法律顧問薛瑩說，“本身國家就在實施緊縮的貨幣政策，那麼多錢進來兌換成人民幣，又對投資過熱有推波助瀾的作用，本身就跟國內的宏觀調控政策是相對的，同時也增加了人民幣升值壓力。”

　　根據國家外匯管理局今年4月28日公佈的2003年中國國際收支平衡表，“凈誤差與遺漏”項目為184.22億美元。這一數據比前一年的77.9億美元又有大幅增加，後者是中國該項目多年來首次出現的正值。一些專家認為，凈誤差與遺漏數據為正值，側面印證了神秘資金的流入。

　　事實上，對於兩岸之間的地下金融通道，內地監管機構的打擊力度一直很大。據熟悉國家外匯管理局的人士介紹，自2003年3月《金融機構大額和可疑外匯資金交易報告管理辦法》實施後，國家外匯管理局按“白”、“黑”、“重點關注”三類名單實行分類管理，去年3月-12月中，下發各地外匯局需核查的名單(企業和個人)共18279個進行初步核查，對經核查後屬於外匯違規問題的，由外匯局進行查處，屬於涉嫌洗錢犯罪線索的，移交公安部門查處。

　　地區層面的行動也很積極。記者從國家外匯管理局上海分局了解到，從2002年1月到今年7月，上海一共“挖”掉了6個地下錢莊，平均每5個月搗毀一個。

　　一位數次接觸過地下錢莊的黃姓臺商說，“防範很嚴。只知道姓什麼和他的電話號碼，但不會告訴你他的公司名稱。如果是台灣匯過來的款，錢會背過來給你，以免讓你知道他的辦公地址在哪。每天背來背去都至少有上百萬現金在身上，讓你知道公司在哪，那還得了，想搶錢的只要守株待兔就好了。”

    來源：21世紀經濟報道  柯志雄